DoNews12月31日消息，IDC 發(fā)布了其設(shè)備市場(chǎng)展望的最新更新報(bào)告，核心結(jié)論直截了當(dāng)：市場(chǎng)形勢(shì)正持續(xù)惡化。根據(jù)新披露的悲觀情景預(yù)測(cè)，2026 年個(gè)人電腦（PC）出貨量降幅或高達(dá) 9%；而在溫和情景下，市場(chǎng)萎縮幅度也將達(dá)到 5%。這兩組數(shù)據(jù)均較 IDC 11 月預(yù)測(cè)報(bào)告中給出的 2.5% 降幅進(jìn)行了下調(diào)。
自 11 月預(yù)測(cè)發(fā)布以來(lái)，始于 10 月中旬的全球存儲(chǔ)器短缺問題愈演愈烈，嚴(yán)重程度超出了 IDC 最初的模型測(cè)算。盡管該機(jī)構(gòu)尚未正式全盤改寫其官方預(yù)測(cè)，但目前提出的各類情景假設(shè)，已較短短幾周前的預(yù)期顯著悲觀。
導(dǎo)致這一局面的核心驅(qū)動(dòng)力，與 2025 年末擾亂整個(gè)科技行業(yè)的因素如出一轍：人工智能基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。超大規(guī)模企業(yè)對(duì)存儲(chǔ)器的需求激增，使得動(dòng)態(tài)隨機(jī)存取存儲(chǔ)器（DRAM）和閃存（NAND）的產(chǎn)能布局出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性調(diào)整 —— 產(chǎn)能從消費(fèi)級(jí)設(shè)備領(lǐng)域，轉(zhuǎn)向高帶寬存儲(chǔ)器、高密度 DDR5 等利潤(rùn)率更高的企業(yè)級(jí)產(chǎn)品。
對(duì)存儲(chǔ)器制造商而言，這是一個(gè)經(jīng)濟(jì)上合理的選擇，但 IDC 明確指出，這并非一輪典型的行業(yè)繁榮 - 蕭條周期，而是硅片產(chǎn)能的戰(zhàn)略性重新分配，這種趨勢(shì)可能持續(xù)數(shù)年，而非以季度為單位的短期波動(dòng)。
智能手機(jī)市場(chǎng)同樣受到實(shí)質(zhì)影響，但沖擊程度呈現(xiàn)不均衡性。存儲(chǔ)器在手機(jī)物料成本中占據(jù)相當(dāng)大的比重，尤其是在利潤(rùn)率本就微薄的中端機(jī)型領(lǐng)域。
IDC 警告稱，原始設(shè)備制造商（OEM）可能會(huì)通過漲價(jià)、降低配置規(guī)格，或兩種手段并用的方式應(yīng)對(duì)成本壓力，這將逆轉(zhuǎn)過去十年來(lái)旗艦級(jí)存儲(chǔ)配置向中低端市場(chǎng)下放的長(zhǎng)期趨勢(shì)。
受此影響，IDC 認(rèn)為 2026 年全球智能手機(jī)市場(chǎng)存在下行收縮風(fēng)險(xiǎn) —— 悲觀情景下，收縮幅度或達(dá)到 5%，與此同時(shí)，手機(jī)平均售價(jià)將上漲，用戶換機(jī)周期也會(huì)進(jìn)一步拉長(zhǎng)。
不過，IDC 此次修正后的展望，對(duì) PC 市場(chǎng)的沖擊體現(xiàn)得最為顛覆性。存儲(chǔ)器短缺問題正與兩大行業(yè)趨勢(shì)形成共振：一是 Windows 10 系統(tǒng)終止支持帶來(lái)的設(shè)備更新周期，二是備受熱議的“人工智能個(gè)人電腦（AI PC）”推廣浪潮。
隨著 DRAM 和固態(tài)硬盤（SSD）成本攀升，各大廠商已釋放出全面漲價(jià)的信號(hào)。IDC 預(yù)計(jì)，在悲觀情景下，PC 平均售價(jià)漲幅可能達(dá)到 6% 至 8%，而整機(jī)出貨量同比降幅或接近 9%，這相較于 11 月報(bào)告中已為負(fù)值的 2.4% 降幅，是一次大幅下調(diào)。
戴爾、惠普、聯(lián)想、華碩等頭部原始設(shè)備制造商，憑借規(guī)模效應(yīng)、庫(kù)存管理優(yōu)勢(shì)以及長(zhǎng)期供應(yīng)協(xié)議，預(yù)計(jì)將比中小廠商更能抵御當(dāng)前市場(chǎng)環(huán)境的沖擊。
而規(guī)模較小的區(qū)域性品牌、白牌機(jī)廠商以及組裝機(jī)市場(chǎng)則面臨更大風(fēng)險(xiǎn)，尤其是在游戲 PC 領(lǐng)域，該品類不僅默認(rèn)搭載高規(guī)格存儲(chǔ)配置，用戶對(duì)價(jià)格也更為敏感。
IDC 指出，即便整體市場(chǎng)規(guī)模萎縮，這種市場(chǎng)格局也可能推動(dòng)份額進(jìn)一步向頭部廠商集中。
